บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 26 ส.ค. 2557

แนวทางทองคำวันที่ 26-8-57

เเนวรับ 1273 1270 1265 เเนวต้าน 1282 1285 1290

ทองคำยังคงทรงตัวหลังจากเมื่อวานแกว่งขึ้นแกว่งลงไปทดสอบแนวรับแนวต้านครบหมด แต่ก็ยังไม่สามรถผ่านไปได้ในวันนี้คาดว่าจะมีแรงขึ้นไปทดสอบ 1280-1282 อีกรอบหนึ่ง กรณีผ่านไปได้และไปยืนเกินกว่าระดับ 1285 จึงจะมองว่า ทองคำจะชะลอการลงไประยะสั้น เพียงแต่ภาพรวมนั้นยังค่อนไปทางลงชัดเจนอยู่ และ การขึ้นไปมองว่าอาจจะได้ไม่ไกลเท่าไรนักในตอนนี้ ค่าเงินดอลลาร์เมื่อวานนี้เปิดกระโดดแข็งค่าจึงมองว่า การกระโดดแบบนี้ถ้าเกิดยังไม่ผ่านแนวต้านได้ ประกอบกับภาวะอิ่มตัว Overbought น่าจะทำให้ค่าเงินดอลลาร์ปรับตัวอ่อนลงมาในระยะนี้ จึงคาดว่าน่าจะเป็นบวกกับทองคำสั้นๆเพียงแต่จะมากจนทำให้เกิดสัญญาณกลับตัวได้หรือไม่เท่านั้นเอง

ต่างชาติเมื่อวานนี้ไม่ได้มีทิศทางอะไรชัดเจน การซื้อ-ขายเป็นไปอย่างเบาบาง ขายและ Short สุทธิไว้อย่างละน้อย เพียงแต่ SET สามารถผ่านแนวต้านออกมาได้ ซึ่งมองว่ายังมีมุมในทางบวกอยู่และพร้อมจะปรับตัวขึ้นต่อแต่จะไกลแค่ไหนนั้นต้องลองมาดูกัน ค่าเงินบาททิศทางยังคงแกว่งตัวไปมาสักพักหนึ่งหลังจากแข็งค่าก็มีแรงขายมา ส่วนเมื่ออ่อนค่าก็มีแรงซื้อเข้ามาจึงทำให้ภาพรวมยังคงแกว่งตัวไปมาอยู่ในกรอบ

ทางเลือกหลัก : มองราคาไปทดสอบกรอบบนอีกรอบหนึ่ง เมื่อวานนี้ราคาได้ขึ้นไปทดสอบกรอบบนแล้วไม่ผ่าน จากนั้นลงมาด้านล่างก็ไม่ผ่าน และวันนี้ทิศทางในทางบวกยังมีอยู่จึงมองว่าไปทดสอบกรอบบนอีกรอบหนึ่ง วอลุ่มค่อนข้างเบาบางในช่วงนี้ รวมถึงค่าเงินดอลลาร์เปิดกระโดดขึ้นไปและยังไม่มีการปิด Gap จึงคาดว่าจะต้องมีการอ่อนค่าลงมาบ้าง

ทางเลือกรอง : ราคาขึ้นไปยืนเหนือ 1285 ได้จึงจะดี

รายละเอียด

- ประเด็นเรื่องยูเครนตลาดกำลังให้การติดตามมากขึ้น ล่าสุด ขบวนรถถังและยานเกราะจากรัสเซียได้วิ่งเข้าไปยังประเทศยูเครน ทำให้ยูเครนต้องมีการโจมตีขบวนยานเกราะเหล่านั้น โดยโฆษกของยูเครนได้กล่าวว่า กลุ่มกบฎนิยมรัสเซียต้องการจะขยายแนวรบใหม่ แต่ยูเครนก็ยังมีกองกำลังมากพอที่จะรับมือได้ ทั้งนี้ความรุนแรงที่เกิดขึ้นนั้นยังอยู่ในวงจำกัดไม่มากเท่าไร ตลาดจึงแค่คอยติดตามว่าสถานการณ์จะเป็นยังไงต่อเท่านั้น

- ตลาดหุ้นอเมริกาเมื่อวานนี้ขึ้นทำ New-high ดัชนี S&P500 ในระหว่างวันได้ขึ้นไปเทรดสูงสุดระดับ 2000 จุดเป็นครั้งแรกไปหยุดอยู่ที่ประมาณ 2001 จุดก่อนที่จะปรับตัวลดลงมาและปิดที่ระดับ 1998จุด โดยเมื่อวานนี้มีตัวเลขเศรษฐกิจอย่าง ยอดขายบ้านใหม่ (New home sales ) ออกมาที่ระดับ 412K จากคาดการณ์ 426K และเดือนก่อนหน้า 422K ถือเป็นการปรับตัวลดลงต่ำสุดในรอบ 2-3 เดือนมานี้ ส่วนดัชนี Flash service PMI ปรับตัวลดลง สู่ระดับ 58.5 น้อยกว่าคาดการณ์และเดือนก่อนหน้า จะเห็นว่าตัวเลขเศรษฐกิจที่ออกมานั้นเริ่มเป็นลบจนเกือบหมดเมื่อคืน แต่ดัชนีหุ้นยังทำ New-high โดยมีเหตุผลที่ว่า ECB มีแนวโน้มจะกระตุ้นเศรษฐกิจผ่านการผ่อนคลายนโยบายทางการเงินเพิ่มอีก ซึ่งมองว่าตัวนี้เป็น Sentiment ในตลาดหุ้นที่อยู่ในภาวะขาขึ้นที่แม้มีข่าวลบมาแต่ตลาดก็เลือกจะไม่สนใจ ในขณะที่ถ้าอยู่ในแนวโน้มขาลงถึงแม้จะมีข่าวดีตลาดก็จะไม่ตอบรับเช่นเดียวกัน ซึ่งกว่าจะเปลี่ยน Sentiment ได้นั้นต้องใช้เวลาหลังจากขึ้นไปก็ได้มีข่าวสงครามระหว่างยูเครนและรัสเซียมากดดันตลาดทำให้ตลาดหุ้นลดช่วงบวกไปจากระดับ New-high

- ดัชนี German Ifo business climate ปรับตัวลดลงสู่ระดับ 106.3 จากเดิม 108 แสดงให้เห็นถึง ภาวะเศรษฐกิจของเยอรมันนั้นแย่ลงเป็นเดือนที่ 4 จากสถานการณ์ความไม่สงบในยูเครน

- การนำเข้าทองคำสุทธิของจีนจากฮ่องกงลดลงสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือน มิถุนายน 2011 เนื่องจาก Supply ในประเทศที่นำเข้ามาก่อนหน้านั้นยังทรงตัวอยู่ระดับสูงในขณะที่ภาคอุตสาหกรรมจิลเวอรีนั้นรอราคาตกมากกว่านี้อยู่

- ข้อมูลจาก IMF ชี้ว่า รัสเซียเพิ่มการถือครองทองคำสำรองอีก 10.6 ตัน ในเดือนกรกฎาคมที่ผ่านมา แต่ตุรกีกลับขายออก 4.3 ตัน ในขณะที่กองทุน SPDR ลดการถือครองทองคำลงเหลือระดับ 797.09 ตัน (2.99 ตัน)

ปัจจัยที่ต้องติดตาม

19.30 USD 

Durable goods orders 7.4% 1.7%
Core durable goods orders 0.5% 1.9%

21.00 USD 

CB Consumer confidence 89.1 90.9