บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 7 ก.ค.57

แนวทางทองคำวันที่ 7-7-57

เเนวรับ 1315 1306 1300 เเนวต้าน 1318 1325 1330

ภาพรวมราคาทองคำนั้น ไล่จาก TF ใหญ่สุดคือ รายเดือนพบว่า แรงซื้อเริ่มเข้ามามากขึ้น และอาจจะทำให้ราคาไม่ลงแรงเหมือนช่วงก่อน รายสัปดาห์ก็ยังให้มุมมองเชิงบวก ถึงแม้จะยังไม่เด่นชัด ส่วนรายวันนั้นเริ่มปรับฐานลดลง เป็นไปในภาพเดียวกับ H1 และ H4 ส่วนปัจจัยที่สนับสนุนในทางบวกนั้นยังไม่มี ได้รับแรงกดดันจากตัวเลขเศรษฐกิจที่ออกมาดี แต่ในระยะสั้นสุดๆนี้ มองว่า ทองคำน่าจะปรับตัวขึ้นเล็กน้อย ถ้าจะให่ดีควรจะยืนเหนือ 1318-1320 ให้ได้ ถ้ายืนไม่ได้นั้น แนวโน้มจะปรับตัวลดลงไปอีก ในลักษณะพักฐาน กรณียืนได้จึงจะทำให้ภาพรวมค่อนไปทางบวกเล็กน้อยสำหรับในระยะสั้น

ต่างชาตืขายสุทธิในตลาดหุ้นไทยเล็กน้อยสุดๆ 36 ล้านบาท และไป Long สุทธิในฟิวเจอร์อีก 702 สัญญา เป็นวันแรกในรอบ 3 วันทำการ ซึ่งดูเหมือนทิศทางต่างชาตินั้นไม่ได้บอกอะไรมากนัก ค่าเงินบาทแนวโน้มแข็งค่าแต่ยังอยู่ในกรอบการเคลื่อนไหวที่ไม่รุนแรง ส่วนทิศทางของตลาดหุ้นไทยนั้น พบว่าเกิดสัญญาณกลับตัวลงมาที่ระดับ 1500 หรือ SET50 ที่ 1010 ซึ่งเกิดจากแรงขายท้ายตลาดเมื่อวานนี้ และมองว่า อาจจะมีช่องว่างให้ลงได้อีก

ภาพ DAY : ถึงแม้จะยังไม่ส่งสัญญาณชัดเจน แต่โดยรวมเหมือนทองคำกำลังจะพักตัวในภาพวัน ถ้าเกิดในระยะสั้นนี้ ยังไม่มีการเคลื่อนไหวทางฝั่งขึ้นที่แรงๆมาคอยนำ ถ้าเกิดไม่มี จะทำให้ทองคำค่อยๆไหลลงทีละน้อย โดยมีแนวรับสำคัญ 1306 กรณีถ้ามีแรงส่งที่แรงพอทางฝั่งขึ้นจึงจะทำให้ภาพเปลี่ยนไป ซึ่งโยรวมแล้ว ยังมองทางฝัง่ขึ้นได้เปรียบกว่าสำหรับทองคำช่วงนี้

ภาพ H4 : MACD เริ่มปรับตัวลดลงต่ำกว่า 0 มีแนวรับแรก 1315 และแนวรับหนาแน่นที่ 1306

ภาพ H1 : ยังส่งสัญญาณปรับตัวลดลงต่อ เพียงแต่ภาพภายในชั่วโมงส่งสัญญาณปรับตัวขึน้ หมายความว่า ภาพเล็กมากนั้น ดูเหมือนทองคำจะขึ้นไปก่อน ถ้ายืนเหนือ 1318 ในระยะสั้นไม่ได้ จะได้เห็นแรงขายตามลงมาอีก

รายละเอียด

- ในวันศุกร์ถึงแม้จะไม่มีข่าว เนื่องจากเป็นวันหยุดของทางฝั่งอเมริกา แต่ตอนเช้าตลาดทองคำเปิดมาพร้อมกับแรงขาย จากตัวเลขเศรษฐกิจในวันพฤหัสอย่างชุด Non-farm payroll ที่ออกมาดีมาก และ อัตราว่างงานปรับตัวลดลงสู่ระดับ 6.1% เป็นผลทำให้นำไปสู่การคาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยเร็วกว่ากำหนดของ FED จากตัวเลขที่ออกมาดี ทำให้ทองคำเกิดแรงเทขายลงมา พร้อมกับตลาดพันธบัตร ส่วนตลาดหุ้นก็ยังปรับตัวขึ้นใกล้ๆระดับ High เดิม ซึ่งเป็นตัวกดดันราคาทองคำเช่นเดียวกัน ถึงแม้ตลาดยังคงให้น้ำหนักกับหลักฐานเพิ่มเติมของการประชุม FOMC ในวันพุธนี้

- นักเก็งกำไร (Speculators) ได้เพิ่มสถานะ Long positions ในทองคำ 22,573 สัญญา สู่ระดับ 136,929 สัญญา ไปในทิศทางเดียวกันกับ Silver ข้อมูลอ้างอิงจาก CFCT ในวันศุกร์ที่ 1 กรกฎาคมที่ผ่านมา 

- ผู้ผลิตทองคำต่างๆนั้นจะเริ่มหันกลับมาใช้การประกันราคา (Hedging) เป็นครั้งแรกนับตั้งแต่ปี 2011 เพื่อป้องกันความผันผวนรุนแรงของราคา ข้อมูลอ้างอิงจาก รอยเตอร์

- โลหะมีค่าที่ได้รับประโยชน์จากการฟื้นตัวในปีนี้ไม่ใช่ทองคำ แต่เป็นพัลเลเดียม (Palladium) ล่าสุดซื้อ-ขายกันที่ระดับสูงสุดในรอบ 13 ปี จากความต้องการใช้ที่เพิ่มสูงขึ้นมากในอุตสาหกรรมยานยนต์ของอเมริกาซึ่งข้อมูลเมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมาระบุว่า ยอดขายรถยนต์ของอเมริกาปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นทำระดับสูงสุดใหม่ในรอบ 8 ปี ซึ่งโลหะพัลเลเดียมนั้นจะใช้เป็นตัวใส่ในเครื่องยนต์ในส่วนของท่อไอเสีย

- IMF ส่งสัญญาณลดการเติบโตของเศรษฐกิจโลก โดยคาดการณ์ 3.6% ในปีนี้ และ 3.9% ในปีหน้า จากความกังวลเรื่องการฟื้นตัวของอเมริกาที่มีการลงทุนที่น้อยลง ประกอบกับการลดวงเงินต่อเนื่องของ FED รวมถึงเงินเฟ้อในระดับที่ค่ำเกินไปของยูโรโซน

- นาย Maliki นายก อิรัก ยืนยันไม่ลาออกจากตำแหน่ง แต่โดยรวมแล้วสถานการณ์ในอิรักยังไม่มีอะไรเปลี่ยนแปลงมากนัก รวมถึงประเทศยูเครนเช่นเดียวกัน