บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 24 มิ.ย. 2558

แนวทางทองคำวันที่ 24-6-58

เเนวรับ 1175 1170 1165 เเนวต้าน 1179 1182 1188

ทองคำปรับตัวลดลงจากการคลายความกังวลถึงสถานการณ์ในกรีซ ประกอบกับ ยอดสั่งซื้อสินค้าคงทนที่โดยรวมแล้วออกมาดี (รวมหมวดยานพาหนะ) รวมถึง ยอดข้ายบ้านใหม่ก็ปรับตัวสูงขึ้นเช่นกัน ความกังวลเรื่อง FED ขึ้นดอกเบี้ยภายในปีนี้กลับมาอีกครั้ง (อีกแล้ว และเหมือนเดิม) ทำให้เงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้น และเห็นแรงขายออกมาจากตลาดพันธบัตร ทำให้ทองคำปรับตัวลดลงต่อ แนวโน้มทองคำทางเทคนิคหลุดเส้น Uptrend ลงมาและพยายามไปยืนแต่ยืนไม่ไหว มองการปรับตัวลดลงต่อไปยังระดับ 1170 ซึ่งบริเวณนั้นมองว่า เป็นแนวรับสำคัญจึงไม่ควรถือ Short ต่อแล้ว กรณีผิดทางราคาวกกลับขึ้นไปยืน 1179 ให้ปิด S เนื่องจากขาลงจะเริ่มเสียความได้เปรียบ

ต่างชาติขายสุทธิในตลาดหุ้นไทย 611 ล้านบาท แต่สิ่งที่น่าสนใจคือ หันกลับมา Long สุทธิในฟิวเจอร์มากถึง 10,386 สัญญาเป็นวันที่ 2 หลังจาก Long สุทธิในวันก่อนหน้าน้อยกว่านี้เล็กน้อย ตลาดหุ้นยังค่อนข้างทรงตัวเมื่อวานนี้ หลังจากเกิดแท่งเทียนพุ่งออกจากแนวรับ 1480 ยังให้น้ำหนักในทางบวกอยู่และมองว่า ยังจะปรับตัวสูงขึ้นได้ต่อตามน้ำหนักของตลาดหุ่นทั่วโลกด้วยเช่นกัน ค่าเงินบาททิศทางเริ่มกลับไปอ่อนค่าอีกครั้งหนึ่งโดยมีแนวต้านบริเวณ 33.85 แนวโน้มใหญ่อาจจะแตะ 34.00

ทางเลือกหลัก : มองราคาปรับตัวลดลงต่อไปยังแนวรับ 1170

ทางเลือกรอง : ราคาขึ้นไปยืนเหนือ 1179 ได้ มองว่าควรจะ Stop ออกมา เพราะ ฝั่งลงจะเสียความได้เปรียบไป

รายละเอียด

- ตัวเลขยอดสั่งซื้อสินค้าคงทน (Durable goods orders) ปรับตัวลดลงสู่ระดับ –1.8% จากเดือนก่อนหน้า 0.6% และคาดการณ์ -0.2% ส่วนยอดสั่งซื้อสินค้าคงทนหมวดไม่รวมสินค้าประเภทยานหาพนะ (Core durable goods) ตั้งแต่รถยนต์จนถึงเครื่องบินรบ ปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นสู่ระดับ 0.5% จากเดือนก่อนหน้า –0.2% และคาดการณ์ 0.6% ตีความได้ว่า การปรับตัวสูงขึ้นของยอดสั่งซื้อสินค้าคงทนส่วนใหญ่แล้วมาจากกำลังซื้อทางฝั่งพวกหมวดยานพาหนะเป็นหลัก สอดคล้องกับตัวเลขยอดขายรถยนต์ของอเมริกาปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นนับตั้งแต่ช่วงปีที่ผ่านมา โดยรวมแล้วตลาดให้น้ำหนักกับตัวเลข Core durable goods orders มากกว่า จึงทำให้ทองคำปรับตัวลดลงพอสมควรเมื่อวานนี้

- ทองคำได้รับแรงกดดันจากสถานการณ์ในกรีซที่ออกมาดูเหมือนจะแก้ปัญหาเรื่องหนี้ในระยะสั้นนี้ได้ ทำให้ตลาดหุ้นปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นต่อเนื่องโดยเฉพาะตลาดในกลุ่มยุโรป รวมถึง ตัวเลขยอดสั่งซื้อสินค้าคงทนที่ภาพรวมดีขึ้นทำให้ค่าเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นไปอีก กดดันราคาทองคำให้ร่วงสู่ระดับ $1175/Oz. ทั้งนี้ตลาดเริ่มกลับมาเล่นเรื่อง FED ขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกแล้ว มองว่าจะขึ้นภายในปีนี้จากตัวเลขเศรษฐกิจที่ดี ตลาดอื่นๆก็รับข่าวการขึ้นดอกเบี้ยเช่นกันสังเกตุจากตัว Yield ของพันธบัตรปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นอีกแล้ว ทั้งนี้อีกฝั่งหนึ่งมองว่า การเพิ่มของ Yield พันธบัตรใกล้สุดแล้ว และค่าเงินดอลลาร์จะไม่แข็งค่ากว่านี้ไปอีกมากเท่าไรนัก รวมถึง ราคาทองคำ ณ ปัจจุบันเมื่อเทียบเฉพาะข่าวกรีซถือว่า Oversold แล้ว เพราะ ถึงแม้กรีซจะส่งแผนปฎิรูปได้สำเร็จ แต่ความเสี่ยงที่กรีซจะผิดนัดชำระหนี้ยังมีอยู่ การปรับตัวลดลงเริ่มจะจำกัด เสียงก็ยังคงแยกออกเป็นสองฝ่ายเช่นเดิม ใช้เหตุผลของแต่ละฝ่ายเป็นข้อมูลประกอบการตัดสินใจ

- Physical gold demand ปรับตัวลดลงจากความต้องการใช้ทองในอินเดียลดลง และตลาดหุ้นจีนที่ปรับตัวสูงขึ้นแรงมากในช่วงปีที่ผ่านมา ทำให้นักลงทุนจีนส่วนใหญ่หันไปลงทุนในหุ้นและชะลอการลงทุนในทองคำเป็นหลัก ล่าสุดดัชนีหุ้น A-share ปรับตัวจากต้นปีมาแล้วประมาณ 40% ถึงแม้สัปดาห์ที่ผ่านมาจะมีการตกลงมามากกว่า 10% ก็ตาม เรียกว่า ปีที่แล้วและนี้เป็นปีทองของตลาดหุ้นจีน

- วันนี้จะมีการประชุมถึงสถานการณ์ในกรีซอีก ครั้งนี้จะรวมถึงความเห็นชอบของเยอรมันด้วย

ปัจจัยที่ต้องติดตาม

19.30 USD 

Final GDP -0.2% -0.7%