บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 2 ธ.ค. 2557

แนวทางทองคำวันที่ 2-12-57

เเนวรับ 1195 1190 1180 เเนวต้าน 1208 1215 1222

ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้นค่อนข้างแรงเมื่อวานนี้ เมื่อนับจากช่วงการซื้อ-ขาย ระหว่างวัน นับเป็นการปรับตัวสูงขึ้นถึง $80 โดยมีข่าวที่นำมาประกอบคือ มูดี้ส์ปรับลดเครดิตเรตติ้งของญี่ปุ่นลงทำให้นักลงทุนหันเข้าหาสินทรัพย์ทางเลือก และ ราคาน้ำมันดิบที่รีบาวน์ขึ้นมาและตลาดหุ้นที่ปรับตัวลดลงเล็กน้อย ค่าเงินดอลลาร์ไม่ได้อ่อนค่าเท่าไรนักเมื่อเทียบกับการขึ้นของทองรอบนี้ และระดับ 1220 เป็นแนวต้านแนวโน้มขาลงในภาพวันด้วย วันนี้มองว่าราคามีแนวโน้มย่อลงมา 1190 ก็เป็นจุดที่น่าสนใจ เพราะ ระดับ 1220 นั้นไม่สามารถบ่งชี้ได้ชัดว่า จบรอบหรือยัง หรือราคาจะผ่านกรอบ Trendline ขาลงได้ แต่ระยะสั้นมองย่อลงไปโดยมีจุดเปลี่ยนแนวโน้มระยะสั้นที่ 1190

ต่างชาติซื้อสุทธิในตลาดหุ้นไทย 32 ล้านบาทเป็นวันที่ 7 ต่อเนื่องกัน ขณะที่หันกลับมา Short สุทธิในฟิวเจอร์ 7,134 สัญญา เป็นวันแรกในรอบ 6 วันทำการ มุมมอง SET ยังคาดว่าให้ระมัดระวังการปรับฐาน ตลาดหุ้นทั่วโลกก็เริ่มลงเล็กน้อยในวันนี้ โดยมีข่าวมาจากการปรับลดเครดิตของญี่ปุ่นเช่นเดียวกันกับทองคำ ส่วนทิศทางค่าเงินบาทยังไม่มีปัจจัยสำคัญในประเทศ ก็ยังคงแกว่งตัวผกผันกับเงินดอลลาร์ ซึ่งเงินดอลลาร์ยังชะลอตัวใต้แนวต้านอยู่ หาดเงินดอลลาร์ผ่านแนวต้านไปได้แนวโน้มเงินบาทจะอ่อนค่าอีก

ทางเลือกหลัก : จากราคาที่ขึ้นมาแรงเมื่อวานนี้ และขึ้นไปทดสอบแนวต้านใหญ่ที่ 1220 มองว่า ถึงเส้นแนวโน้มขาลง (downtrend) เรียบร้อย และแนวโน้มมองว่า โอกาสผ่านยังน้อย และระยะสั้นมองการย่อตัวลงไปบริเวณ 1190

ทางเลือกรอง : ราคาปรับตัวเกินกว่า 1220 ขึ้นไปจะทำให้ราคา Breakout ขาลงได้ และจะทำให้ภาพวันเกิดแรงรีบาวน์ตามมาอีก

รายละเอียด

- ทองคำปรับตัวลดลงช่วงแรกของวันจันทร์เนื่องจากผลโหวต NO ของประชาชนในสวิสเซอร์แลนด์ทำให้ธนาคารกลางไม่จำเป็นต้องสำรองทองคำเพิ่ม ส่งผลให้ราคาเปิดตลาดปรับตัวลดลง เปิดช่องว่างไว้ที่ $1160-1165 จากนั้นราคาได้ขึ้นมาปิดช่องว่างดังกล่าว และได้มีข่าวบวกเพิ่มจากอินเดียที่ยกเลิกกฎ 80:20 ที่บังคับให้ผู้นำเข้าทองคำต้องส่งออกทองคำออกไปด้วยที่สัดส่วน 80:20 ภายหลังจากที่ Physical demand ในอินเดียได้ชะลอตัวลงเล็กน้อย ซึ่งมาตรการนี้นำมาใช้เพื่อลดการขาดดุลของรัฐบาลอินเดีย รวมถึงแรง Short-covering และ Bargain hunter ที่เข้ามาหลังจากราคาปรับตัวลดลงแรง ทำให้ราคาปรับตัวเพิ่มสูงขึ้นแรงเมื่อวานนี้ และราคาน้ำมันดิบที่รีบาวน์ขึ้นมา ทำให้นักวิเคราะห์ต่างประเทศหลายคนมองว่า ราคาที่ปรับตัวขึ้นมานี้ ไม่สามารถสร้างดีมานด์ที่มากกว่านี้ได้ มีเป้าหมายของการรีบาวน์ที่ประมาณ 1220-1225 ซึ่งก็ถึงไปแล้วเมื่อวานนี้ โดยมีแนวโน้มหลักที่คอยกดดันคือ ภาวะเงินฝืดทั่วโลก และค่าเงินดอลลาร์ที่อยู่ในแนวโน้มแข็งค่า

- ตัวเลข PMI ภาคการผลิตของอเมริกาเมื่อวานนี้สู่ระดับ 58.7 จากเดือนก่อนหน้า 59 ถึงแม้จะปรับตัวลดลงแต่ก็เป็นการปรับตัวลดลงในระดับที่ไม่มาก และยังคงเกินกว่าระดับ 50 ที่บ่งบอกถึงแนวโน้มของการขยายตัวภาคการผลิตอยู่ และระดับนี้ก็เป็นระดับต่ำสุดในรอบ 10 เดือน

- ตัวเลข PMI ภาคการผลิตของยูโรโซนออกมาที่ระดับ 50.1 จากเดือนก่อนหน้า 50.4 เป็นระดับที่ใกล้กับระดับ 50 แล้ววำหรับยูโรโซน และ PMI ของเยอรมันปรับตัวลดลงสู่ระดับ 49.5 จุด ซึ่งลงไปต่ำกว่าระดับ 50 จุดเรียบร้อยแล้ว เป็นผลมาจากการยอดการส่งออกที่น้อยลงและการแข่งขันด้านราคาท่ามกลางการชะลอตัวลงของเศรษฐกิจโลกในช่วงนี้

- Moody’s ปรับลดอันดับความน่าเชื่อถือของญี่ปุ่นลงจาก A1 เป็น AA3 จากปัญหาหนี้สาธารณะ ความไม่แน่นอนทางการเมืองและระยะเวลาแก้ไขปัญหาเศรษฐกิจ

- กองทุน Hedgefund ได้เพิ่มสถานะ Bullish bet ในทองคำอีกในสัปดาห์ที่ผ่านมาข้อมูลจาก CFCT เปิดเผยเมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา

- อัตราเงินเฟ้อของไทยปรับตัวลดลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 5 ปีออกมาที่ 1.26% เมื่อเทียบกับเดือนก่อน

ปัจจัยที่ต้องติดตาม

24.00 USD

FOMC Brainard speaks