บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 6 ต.ค. 2557

แนวทางทองคำวันที่ 6-10-57

เเนวรับ 1185 1180 1170 เเนวต้าน 1195 1200 1205

หลังจากราคาทองคำตกลงมาอย่างแรงในวันศุกร์และมีแรงต่อเนื่องมาเมื่อเช้านี้ ล่าสุดราคาไปทดสอบ 1180 เรียบร้อยแล้ว (ระดับ 1182 ขาดไปนิดหน่อยก้มองว่าโซนนี้ใกล้ๆแนวรับแล้ว และถือว่าไปทดสอบแล้ว) เมื่อทดสอบแล้วยังไม่ผ่านพร้อมกับเกิด Bullish divergent ในภาพระยะสั้น จึงมองว่าวันนี้จะมีการรีบาวน์ขึ้นไปด้านบนใกล้ระดับ 1200 ซึ่งถ้าวันนี้รีบาวน์แรงและปิดเกินกว่า 1200 ได้ จะเกิดเป็นสัญญาณกลับตัวอ่อนๆ บริเวณแนวรับสำคัญ และทองคำจะชะลอการปรับตัวลดลงได้ แต่หากขึ้นไปไม่ไหวนั้นมองว่า ราคาจะกลับลงมาและจะต่ำกว่า 1180 ซึ่งทางขึ้นแล้วลงมีโอกาสเกิดสูงกว่าค่อนข้างมากในตอนนี้เนื่องจากไม่มีปัจจัยสนับสนุนจากปัจจัยพื้นฐานเลย

ต่างชาติขายสุทธิในตลาดหุ้นไทยอีก 1326 ล้านบาทเป็นวันที่สอง และ Short สุทธิในฟิวเจอร์ 5609 สัญญา ประกอบกับขายสุทธิในตลาดตราสารหนี้ ซึ่งทำให้เงินไหลออกจากทั้ง 3 ตลาด ส่วนมุมมอง SET ยังมองการรีบาวน์ขึ้นได้อีก ค่าเงินบททิศทางอ่อนค่าซึ่งเป็นการอ่อนค่าไปในทิศทางเดียวกันกับภูมิภาคหลังจากค่าเงินดอลลาร์แข็งค่าขึ้นมาก ทำให้สกุลคู่ที่ซื้อ-ขายกับดอลลาร์ทั่วโลกนั้นมักจะปรับตัวอ่อนค่าลง และถ้าเงินดอลลาร์ยังแข็งต่อเราก็อาจจะเห็นเงินบาทอ่อนไปเรื่อยๆ

รายละเอียด

- ทองคำปรับตัวลดลงแรงในวันศุกร์ และมาทดสอบ Low เดิมบริเวณ $1,180/Oz. เป็นผลมาจากค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่าอย่างแรง จากตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (Non-Farm Payroll : NFP ) ที่ออกมาดี เพิ่มขึ้นสู่ระดับ 248K จากเดือนก่อนหน้า 180K และคาดการณ์ 215K (ตัวเลขเดือนก่อน 180K นั้นตอนประกาศเดือนที่แล้วหลายคนสงสัยว่ามันเป็นตัวเลขนี้จริงหรือไม่ เพราะ ภาคกาคผลิตดีขึ้น คนขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ก็ดีขึ้นแต่เมื่อประกาศตัวเลข NFP กลับออกมาน้อยลง ซึ่งเป็นระดับที่ต่ำจนเกินไป) ประกอบกับอัตราว่างงานที่ปรับตัวลดลงสู่ระดับ 5.9% จากเดือนก่อน 6.1% จากสองข่าวนี้ตีความได้ว่า ตลาดแรงงานยังคงปรับตัวดีขึ้น และ เศรษฐกิจอเมริกายังอยู่ในระดับ On track of recovery และทองคำก็ถูกขายออกมา ส่วนรัฐมนตรีคลังสหรัฐยังมองว่าเศรษฐกิจยังคงฟื้นตัวไปอย่างถูกต้อง

- อีกตัวเลขหนึ่งคือ PMI ภาคบริการถึงแม้จะปรับตัวลดลงจากเดือนก่อนหน้าเล้กน้อย แต่ก็ยังอยู่ในช่วงของการขยายตัวในระดับสูงอยู่ และ ดุลการค้าขาดดุลต่ำกว่าคาดการณ์เล็กน้อยหลังจากยอดส่งออกเพิ่มขึ้นและราคาน้ำมันดิบที่ปรับตัวลดลงแรง ล่าสุดปรับตัวลดลงไปสู่ระดับต่ำกว่า $90/บาร์เรลเรียบร้อยแล้ว

- Evan Lucus นักกลยุทธ์ของ IG ได้ออกมาให้ความเห็นว่า ปัจจุบันค่าเฉลี่ยของชั่วโมงการทำงานยังอยู่ในระดับที่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตทำให้มองว่า งาน Part-time นั้นมีคนให้ความสนใจมากกว่า Full time ทำให้ถึงแม้เศรษฐกิจจะฟื้นตัว แรงงานจะฟื้นตัว แต่การฟื้นตัวยังไม่แข็งแกร่งพอที่จะทำให้ FED รีบขึ้นอัตราดอกเบี้ย

- ตลาดหุ้นอเมริกาปรับตัวขึ้นแรงกว่า 1% ในวันศุกร์หลังตัวเลขการจ้างงานออกมาดี และ เป็นผลทำให้เกิดสัญญาณกลับตัวรูปแบบแท่งเทียน Morning star ซึ่งเป็นชุดแท่งเทียนกลับตัวที่ประกอบด้วยแท่งเทียน 3 แท่งจึงมองว่าเป็นปัจจัยบวกกับตลาดหุ้นและจะเป็นลบกับทองคำในระยะถัดไป ส่งผลให้ตลาดหุ้นทั่วโลกปรับตัวขึ้นซึ่งเช้าวันนี้ตลาดหุ้นญี่ปุ่นได้รับปัจจัยบวกจากค่าเงินเยนที่อ่อนค่าแตะระดับ 110 เรียบร้อยแล้ว ส่วนตลาดหุ้นฮ่องกงยังมีปัญหาเรื่องการประท้วงที่สถานการณ์ยังดูไม่ดีเท่าไรนัก

- SPDR ลดสถานะการถือครองทองคำลงประมาณ 2% ด้วยปริมาณการซื้อขาย 9.4 ล้านหุ้น ซึ่งปริมาณการซื้อ-ขายโดยเฉลี่ยนั้นอยู่ที่ระดับ 6.4 ล้านหุ้น ถ้านับตั้งแต่ต้นปีมีเงินไหลออกประมาณ 10% ของกองทุนแล้ว