บทวิเคราะห์

ย้อนกลับ

บทวิเคราะห์ประจำวันที่ 30 ก.ย. 2557

แนวทางทองคำวันที่ 30-9-57

เเนวรับ 1212 1208 1200 เเนวต้าน 1220 1225 1230

ราคาทองคำในภาพวันเริ่มสร้างฐานได้ในระดับนี้ คาดว่าฐานแนวรับสำคัญจะอยู่บริเวณ 1208 ซึ่งมองว่า ภาพรวมยังดูไม่ดีนัก แต่ระยะสั้นๆ ยังพอมีโอกาสให้ทองคำปรับตัวขึ้นไปได้บ้าง โดยมีแนวต้านที่น่าติดตามคือ ระดับ 1220 ซึ่งการผ่านระดับนี้ไป ถือว่าเป็นการผ่านแนวต้านที่สำคัญพอสมควรและจะเปิดช่องให้วิ่งไปสู่ระดับ 1230 ที่ไปทดสอบแล้วไม่ผ่านอีกรอบหนึ่ง เพียงแต่การปรับตัวขึ้นยังคงต้องใช้ความระมัดระวังเช่นเดิม เพราะ ยังไม่เกิดสัญญาณกลับตัวที่มีนัยสำคัญประกอบกับ ข่าวที่เป็นปัจจัยบวกยังไม่ค่อยมี ค่าเงินดอลลาร์ยังคงแข็งค่าต่อเนื่อง ที่พอมีหวังบ้างคือ การประท้วงในฮ่องกงที่จะกดดันตลาดหุ้นและทำให้เงินบางส่วนไหลมายังทองคำ

ต่างชาติขายสุทธิ 1,746 ล้านบาท เป็นการขายสุทธิเป็นวันที่ 2 ต่อเนื่องกัน หลังจาก MSCI ลดน้ำหนักการลงทุนให้หุ้น BBL และเมื่อวานเป็นวันปิดสัญญาทำให้ต่างชาติ Short สุทธิในฟิวเจอร์ปริมาณที่มากถึง 17,128 สัญญา ซึ่งสัญญา Short ระดับนี้ไม่ได้เห็นกันบ่อยๆเนื่องจากมีจำนวนเยอะมาก ส่งผลให้ SET ปรับตัวลดลงกว่า 1% เมื่อวานนี้ ค่าเงินบาทอ่อนค่าผ่านแนวต้าน 32.30 มาเรียบร้อยมีช่องว่างสำหรับการอ่อนค่าอีก ล่าสุดตัวเลขส่งออกของไทยออกมาน่าผิดหวังและจะมีการปรับเป้า GDP ใหม่

ทางเลือกหลัก : มองราคาสร้างฐานแกว่งตัวแคบๆ ไปจนถึงทดสอบระดับ 1220 และหากผ่านไปได้ ยังมองว่ามีช่องว่างให้ขึ้นไปทดสอบ 1230 อีกรอบหนึ่ง

ทางเลือกรอง : ราคาหลุด 1212 ลงมาจะทำให้ปรับตัวไปทดสอบ 1208

รายละเอียด

- ทองคำปรับตัวลดลง 5.5% เดือนกันยายนเมื่อใช้ข้อมูลในวันอังคาร ซึ่งพบว่าเป็นการปรับตัวลดลงแรงที่สุดในรอบ 15 เดือนและเป็นเดือนที่มี Performance แย่สุดนับตั้งแต่เดือน มิถุนายน 2013 หลังจากไปแตะระดับต่ำสุดที่ 1,206 ที่เป็นระดับต่ำสุดในรอบ 9 เดือนที่ผ่านมา จากนั้นมีแรงซื้อรีบาวน์ขึ้น และเป็นไตรมาสแรกของปีนี้ที่ทองคำมี Performance ติดลบ โดยมีสาเหตุหลักๆมาจากค่าเงินดอลลาร์ที่มีทิศทางแข็งค่าขึ้นอย่างรุนแรงในช่วงที่ผ่านมา ซึ่งเป็นผลมาจากตลาดคาดการณ์การขึ้นดอกเบี้ยในปีหน้า ประกอบกับ การผ่อนคลายนโยบายทางการเงินฝนกลุ่มประเทศยูโรโซนที่จะส่งผลให้ค่าเงินยูโรอ่อนค่าลงทำให้เงินดอลลาร์ได้รับปัจจัยบวกจากนโยบายของ ECB เพิ่มเติม

- ฝั่งทองคำ Physical ในอเมริกา การซื้อเหรียญทองคำจากข้อมูลของ U.S. Mint พบว่า ในเดือนกันยายนมีความต้องการซื้อทองคำมากกว่า 50,000 ออนซ์ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมกราคมต้นปีที่ผ่านมา

- ตัวเลขเศรษฐกิจของอเมริกาออกมาดีขึ้นเล็กน้อย เริ่มจากตัวเลขรายได้ส่วนบุคคลเพิ่มขึ้น 0.3% จากเดือนก่อนหน้าเพิ่มขึ้น 0.2% ส่วนรายจ่ายก็เพิ่มขึ้นเช่นเดียวกัน 0.5% จากเดือนก่อนหน้า 0% โดยมีผลมาจากการซื้อสินค้าคงทนหมวดที่ไม่รวมรถยนต์เพิ่มขึ้นเล็กน้อย

- ยอดขายบ้านรอปิดการขายออกมาที่ระดับ –0.1% จากเดือนก่อนหน้า 3.2% และคาดการณ์ 0.8% มีผลมาจากความต้องการเช่าบ้านที่มากกว่าความต้องการที่จะซื้อ

- สถานการณ์การประท้วงที่ฮ่องกงยังคงดำเนินต่อไป โดยกลุ่มผู้ประท้วงมีเหตุผลหลักคือ ต้องการเรียกร้องประชาธิปไตย ซึ่งความรุนแรงได้มีมากขึ้นเรื่อยๆ ต้องมาจับตาดูกันว่า จะมีผลกระทบกับทองคำหรือไม่ แต่ทั่วไปแล้ว ถ้าสงครามไม่ได้มีประเทศอย่างอเมริกาเข้ามาเกี่ยวข้องและไม่ได้เป็นสงครามที่ใหญ่ระหว่างประเทศ รวมถึง ไม่ได้มีผลกระทบกับน้ำมันดิบมักจะไม่มีผลกับทองคำมากเท่าไรนัก ประกอบกับ การประท้วงจะทำให้การขายทองหยุดชะงักลง ทำให้ Physical demand ลดลงไปอีก ส่วนตัวเลข PMI ของจีนออกมาเมื่อเช้าชะลอตัวลงสู่ระดับ 50.2 จากเดือนก่อนหน้า 50.5 แต่ยังคงเป็นการปรับตัวที่ยังอยู่สูงกว่าระดับ 50 ที่เป็นเขตแบ่งแยกระหว่างการขยายตัวและหดตัว

ปัจจัยที่ต้องติดตาม

21.00 USD 

CB Consumer confidence 92.2 92.4